O banco de investimentos Baird identificou quatro empresas que podem se beneficiar da expansão da infraestrutura voltada à inteligência artificial, mesmo em um cenário de desaceleração dos investimentos gerais no setor.

Segundo a instituição, o foco está em companhias que possuem vantagens competitivas específicas relacionadas ao crescimento dos data centers, da computação de alto desempenho e das novas demandas energéticas da IA.

As ações destacadas são Littelfuse (LFUS), nVent Electric (NVT), Amphenol (APH) e Jabil (JBL).

Littelfuse aposta em infraestrutura de alta tensão

A principal recomendação do Baird é a Littelfuse.

A empresa fornece componentes para sistemas elétricos de alta tensão utilizados em data centers de última geração, segmento que pode gerar entre duas e quatro vezes mais conteúdo por megawatt em comparação às arquiteturas convencionais.

O banco destaca ainda o crescimento dos contratos com grandes fabricantes de chips e provedores de computação em nuvem, reforçando a expectativa de expansão entre 2027 e 2028.

nVent se beneficia do resfriamento líquido

A nVent Electric foi apontada como uma das principais beneficiárias da transição dos data centers para sistemas de resfriamento líquido.

A empresa está ampliando sua capacidade produtiva em Minnesota e espera utilizar totalmente suas novas instalações até o fim de 2026.

Segundo o Baird, a mudança estrutural para esse tipo de tecnologia deve impulsionar a demanda pelos produtos da companhia nos próximos anos.

Amphenol ganha espaço com conectividade

Para a Amphenol, o banco vê oportunidades ligadas à crescente necessidade de conectividade em servidores utilizados para inteligência artificial.

A companhia também fortaleceu sua posição no mercado de fibra óptica após a aquisição da CommScope, ampliando sua exposição ao crescimento da infraestrutura de IA.

Jabil amplia presença entre hyperscalers

Já a Jabil foi destacada pela forte relação comercial com grandes provedores de computação em nuvem, conhecidos como hyperscalers.

Segundo o Baird, a empresa mantém contratos relevantes com a Amazon Web Services (AWS) e recentemente ampliou sua atuação com um terceiro grande cliente do setor.

A instituição acredita que a companhia possui potencial para manter um ritmo elevado de crescimento nos próximos anos, impulsionada pela expansão da infraestrutura de inteligência artificial.

IA continua impulsionando investimentos

Mesmo após a volatilidade observada no setor durante julho, o Baird avalia que empresas ligadas à infraestrutura física da inteligência artificial permanecem bem posicionadas para capturar a próxima fase de crescimento do mercado.

A expectativa é que o avanço dos data centers, da computação em nuvem e das aplicações de IA continue sustentando investimentos em equipamentos elétricos, conectividade e sistemas de resfriamento ao longo dos próximos anos.